Invest
鶹s frie midler var på ca. 24 mia. kr. ved udgangen af 2024. Vi investerer for at få den bedst mulige forrentning på lang sigt samtidig med, at vi løber mindst mulig risiko for permanente tab.
Formuen er spredt på forskellige aktivklasser, men er primært investeret i likvide aktier og obligationer. Formålet er at skabe et stabilt afkast af fondens formue og sikre et finansielt beredskab til at understøtte datterselskabernes udvikling og fondens uddelingsaktiviteter. Desuden giver den frie formue mulighed for at agere hurtigt, hvis der dukker fornuftige muligheder op i form af potentielle opkøb og investeringer.
Midlerne er vores værn i tider med recession. De sikrer, at vi fortsat kan uddele forskningsbevillinger, selv når vores ejerskaber ikke klarer sig så godt, eller når samfundet rammes af en krise som COVID-19 og senest krigen i Ukraine. Det er vigtigt for forskningsmiljøet, at vores bevillinger forbliver stabile og ikke svinger voldsomt afhængigt af Fondens økonomiske situation.
Invest består af et team af erfarne investeringsfolk med solid faglig ballast og dyb indsigt i investeringsuniverset og i værdipapiradministration. Vi forestår selv investering, værdipapirhåndtering og risikostyring af investeringsporteføljen. En del af formuen (ca. 33%) investeres af eksterne porteføljeforvaltere, og vi indgår desuden partnerskaber med andre investorer for at opnå større investeringsgrundlag i forbindelse med særlige typer af investeringer, som f.eks. ejendomme via Obel-LFI Ejendomme A/S.
Aktivklasser
Vores frie formue på ca. 23 mia. kr. er investeret i forskellige aktivklasser med fokus på likvide aktier og obligationer. Derudover er der investeringer i unoterede aktier, kreditter, ejendomme og skov. Vores tilgang er, at investeringerne til enhver tid skal være diversificeret mellem både brancher og aktivklasser for at reducere risikoen. De finansielle investeringer er inddelt i en diversificeret investeringsportefølje og langsigtede ankerinvesteringer i enkeltselskaber.
Investeringsfilosofi
Vores investeringsfilosofi er en fundamental ”bottom-up” investeringsproces. Vi investerer i kvalitetsselskaber med stærke ledelser, høj profitabilitet, gode pengestrømme, sunde balancer og vedvarende konkurrencefordele, der kan sikre langsigtet indtjeningsvækst og -værdiskabelse.
